Około wiosennego festiwalu w 2025 r. Pojawienie się psa robota i Deepseek-V3 z UNITREEE stał się głównym wydarzeniem w kręgu AI, pokazując szybki postęp w chińskich technologii AI i program tańca tańca tańca wiosennej gali festiwalu w roku węża, wzbudziło powszechną uwagę branży do humanoidalnych robotów. Po otwarciu wiosennego festiwalu sektor koncepcji AI i indywidualne akcje prowadziły na rynku, a sektor robotów znacznie wzrósł. Dane wiatrowego pokazują, że od początku tego roku indeks robota wiatrowego wzrósł o 24,29%, a indeks robota Citic wzrósł o 25,18%.
Sektory beneficjentów wzrosły, a wydajność funduszu o tematyce robotów była jednymi z najlepszych. Dane wiatrowego pokazują, że spośród funduszy publicznych kapitałowych sześć najlepszych zwrotów to wszystkie fundusze tematyczne robotów, z zwrotami w wysokości ponad 50%, a pierwszy fundusz motywu Neutrality Penghua ma roczny zwrot w wysokości ponad 60%, a wśród 20 najlepszych funduszy aktywnych w rocznym dochodach w tym roku, istnieje 8 funduszy jako fundusze tematyczne.
Yan Siqian, zarządzający funduszem funduszu motywu Neutralności Penghua, powiedział, że w erze AI główna linia nauki i technologii ma stać się konsensusem krajowym, i istnieją dwa powody, dla których jest optymistą co do zapasów technologicznych i robotów. Po pierwsze, Yan Siqian zwrócił uwagę, że obecna szansa ERA AI jest globalnym rezonansem i możliwość energicznego rozwoju chińskiej nauki i technologii, a niespodziewane atak Deepseek był równy i otworzył epokę AI+. Od chmury do końca, od B-end do C-end, od przemysłu do konsumenta, medycznej, inteligentnej jazdy, od inwestycji gigantów technologicznych po dostęp do sklepów ulicznych do Deepseek, AI+ jest w pełni kwitnący. Po drugie, Robotics to branża z przestrzenią AI+ trylion, od 0 do 1, przemysł właśnie się rozpoczął, a Chiny mają możliwość wyprzedzenia i ponownego kierowania światem.
Deepseek wzmacnia przemysł robotyki
Na Sympozjum Prywatnego Enterprise 17 lutego 2025 r. Wang Xingxing, CEO Unitree Technology, uczestniczył i przemawiał. Na scenie gali wiosennej festiwalu 2025, 16 robotów humanoidalnych H1 of Unitree Technology i 16 aktorów z Xinjiang University of the Arts uczestniczyło w tańcu kreatywnym „Yang Bot” w reżyserii Zhang Yimou, a zespół R&D przygotował ponad 130 ruchów tanecznych dla robota, w tym rotacji ramienia, tańca ciała, transformacji formacji, itp. pokazując doskonałe wyniki krajowych badań i rozwoju robotów humanoidalnych.
W październiku 2024 r. Krajowe i lokalne Centrum Innowacji Robotów Humanoidalnych, wraz z wiodącymi przedsiębiorstwami i instytucjami w branży, opublikowało pierwszą partię standardów wywiadu wcielonych dla robotów humanoidalnych w Chinach.
18 stycznia 2024 r. „Opinie wdrażania na temat promowania innowacji i rozwoju przyszłych branż” wydawanych przez Ministerstwo Przemysłu i Technologii Informacyjnych oraz innych 7 działów zaproponowanych w celu wzmocnienia przyszłego sprzętu wysokiej klasy, przebijania wysokiej klasy produktów sprzętowych, takich jak roboty humanoidalne, i napędzanie uprzemysłowienia nowych technologii z kompletnymi maszynami w celu stworzenia światowego systemu sprzętu wysokiej klasy.
W listopadzie 2023 r. Ministerstwo przemysłu i technologii informacyjnych wydało „opinie na temat innowacji i rozwoju robotów humanoidalnych”, które wyraźnie stwierdziły, że roboty humanoidalne stają się produktami destrukcyjnymi po komputerach, smartfonach i nowych pojazdach energetycznych, które głęboko zmieni produkcję i styl życia ludzi i przerobić globalny wzór rozwoju przemysłowego.
„Seria działań pokazuje, jak duża uwaga państwo przywiązuje do przemysłu robotów humanoidalnych. Jednocześnie główni producenci internetowe i fabryki samochodów w kraju i za granicą ustanowili sukcesywnie roboty humaninowe, co dodatkowo zwiększyło popularność płyty. Razem te czynniki były ważną siłą napędową ostrego wzrostu sektora.
Według „Raport badawczy China Academy of Information and Communications” na temat rozwoju branży robotów humanoidalnych (2024) roboty humanoidalne stają się nowymi terminalami po komputerach osobistych, smartfonach i nowych pojazdach energetycznych, tworząc nowy trylion poziomu, a nawet rynek dziesięciu bilionów.
Koncentrując się na łańcuchu przemysłowym, Wells Fargo Fund zwrócił uwagę, że ostatni raport z badań humanoidalnych Morgana Stanleya dzieli łańcuch przemysłu humanoidalnego robota na trzy podstawowe powiązania: mózg, ciało i integracja, wśród których zagraniczne firmy kierują podstawowymi elementami, takimi jak generatywne modele AI i obliczanie układów, które są kluczowymi graczami w linku „mózgu”, a także podziękowania dla systemu Matury i kosztów, ma znaczące zalety w „Lince”.
Oczekuje się również, że DeepSeek wzmocni rozwój branży robotyki poprzez obniżenie kosztów treningu dużych modeli i poprawę wydajności badań i rozwoju.
Fundusz Wells Fargo wskazał, że chińskie zalety łańcucha dostaw w linku „Body” będą nadal podkreślane, stając się głównym dostawcą globalnego sprzętu robotów, a spodziewaniami części krajowych szybko osiągną duże efekty napędzane przez globalnych liderów; Oczekuje się, że natura Deepseek z otwartym źródłem obniży próg branżowy na poziomie „mózgu”, a jeśli zobaczymy przełomowy postęp wcielonej sztucznej inteligencji i uruchomienie krajowych układów w przyszłości, oczekuje się, że stanowi kolejny pozytywny katalizator dla strony oprogramowania.
„Istnieje ścisła dodatnia korelacja między wzrostem sektora robota a wyjściem Deepseek”. Shen Cheng powiedział, że ponieważ proces lądowania i zakres ostatecznego zastosowania robota zależą do pewnego stopnia od wydajności dużego modelu. Iteracyjny postęp dużego modelu Deepseek może naprawdę wzmocnić robota pod względem technologii, takimi jak poprawa poziomu inteligencji robota i poprawa jego zdolności percepcji multimodalnej, pomagając robotowi w lepszym postrzeganiu środowiska i identyfikacji obiektu, tak aby jego decyzje i działania były bardziej dokładne i wydajne.
Shen Cheng wskazał również, że koszt szkolenia Deepseek jest niski, co obniża koszty inwestycyjne firm robotowych w szkoleniach modelowych AI, dzięki czemu przedsiębiorstwa mają więcej zasobów na inne badania i rozwój robotów lub mogą przyspieszyć proces iteracji technologii i komercjalizacji branży robotów. „Ponadto, z perspektywy oczekiwań rynku kapitałowego, sukces Deepseek pozwala również inwestorom zobaczyć siłę i poziom Chin w dziedzinie sztucznej inteligencji, dzięki czemu inwestorów są bardziej pewni krajowego postępu naukowego i technologicznego, a jednocześnie bardziej optymistycznie nastawione do perspektyw krajowych producentów związanych z robotem”. - powiedział Shen Cheng.
Fundusze o tematyce robotów doprowadziły do zysków
Korzystając z wybuchu sektora AI i sektora robota, wydajność funduszu o tematyce robotów znacznie wzrosła. Zgodnie z klasyfikacją wiatru, 19 lutego, 172 z 832 funduszy tematycznych robota na całym rynku miał roczny zwrot w wysokości ponad 10%, a najwyższe zwroty były fundusz tematyczny Penghua Neutrality Neutrality A Share A i akcja C, z rocznymi zwrotami odpowiednio 61,78% i 61,65%. Trzecim i czwartym co do wielkości funduszy to wyposażenie wyprodukowania za Advanced Manufacturing Smart Selection i akcję C, z rocznymi zwrotami odpowiednio 58,55% i 58,47%.
Menedżerowie funduszu, którzy osiągają doskonałe wyniki, nie zdarzają się z dnia na dzień. Zanim sektor wybuchł, zarządzający funduszami odrobili wiele pracy domowej i przeprowadzili dogłębne badania nad branżą robotyki, aby zarządzane fundusze mogły uzyskać dobre zwroty, gdy sektor wzrósł.
Shen Cheng powiedział w wywiadzie, że do końca 2024 r. Quam Technology Kinetic Energy Fund będzie miał kompleksowy układ sektora robota humanoidalnego, w tym ciała, siłowników, czujników, kontroli napędu, urządzeń przesyłowych, sprzętu, materiałów i innych linków; Jednocześnie, w połączeniu z postępem industrializacji, optymalny cel jest wybierany przez kompleksowo uwzględniając takie czynniki, jak elastyczna przestrzeń, pewność, bariery dla podzielonych branż i przewagę konkurencyjną firmy. Jeśli chodzi o strategię inwestycyjną, Quam Technology Kinetic Energy Fund Fund przyjmuje kombinację metod odgórnych i oddolnych, przestrzega koncepcji „utrzymywania właściwego i zaskakującego”, ściśle śledzi tendencję makro i puls przemysłu mezo, z jednej strony, poprzez układ białego konia, aby zbudować solidne dolne części portu, z drugiej strony, kopiąc głęboko w ciemnym koniu, który ma słabe oczekiwania, i starasz się do konfiguracji, aby przygotować się do konfiguracji. i stabilność portfela.
Osoba z Avic Fund powiedziała, że duży model jest nie tylko przełomem w warstwie oprogramowania, ale także punktem wyjścia inteligencji świata fizycznego. Duże modele pozwalają sztucznej inteligencji przejść od „inteligencji percepcyjnej” do „inteligencji decyzyjnej”, a decyzje muszą oddziaływać ze światem fizycznym (tj. Inteligencja ucieleśniona). Dlatego roboty humanoidalne, jako ostateczny nośnik ogólnej AI, stały się bardziej deterministyczną ścieżką niż czyste aplikacje. Opiera się na tym wyroku, że Fund Avic zdecydowanie wybierał ścieżkę robota humanoidalnego o największym potencjale w zastosowaniach AI w zakresie ciężkiego pozycjonowania. Jako kulminacja technologii AI, roboty humanoidalne mają szeroki zakres scenariuszy aplikacji, obejmujący produkcję przemysłową, opiekę medyczną, usługi domowe i inne dziedziny oraz mają ogromną przestrzeń rozwoju rynku. Na wczesnym etapie układu, chociaż przemysł robot humanoidalnych jest wciąż na wczesnym etapie rozwoju, a wydajność powiązanych przedsiębiorstw nie jest wybitna, biorąc pod uwagę trend rozwoju technologicznego i przyszłego potencjału rynkowego, Avic Fund zdecydowanie zainwestował.
Mówiąc o przyszłości sektora robotów, Shen Cheng powiedział w kwartalnym raporcie z 2024 r., Że na corocznym spotkaniu akcjonariuszy Tesli na 2024 r. Elon Musk przewidział, że stosunek humanoidalnych robotów do ludzi przekroczy od 1 do 1 w przyszłości, a na świecie będzie ponad 10 miliardów humanistycznych robotów; Aktualizacja sprzętu zostanie zakończona na początku 2025 r., Tysiące jednostek zostanie masowo produkowane w 2025 r., A zadania uogólniające można wykonać w 2026 r. Na konferencji NVIDIA GTC 2024 NVIDIA został wydany ProjectGr 00 T. Założyciel i dyrektor generalny NVIDIA, Jensen Huang, powiedział w wywiadzie uzupełniającym, że rozwój ogólnego modelu bazowego robota humanoidalnego jest jednym z najbardziej ekscytujących tematów w dziedzinie AI, a roboty humanoidalne staną się głównym nurtem w przyszłości, a ich koszty produkcji mogą być znacznie niższe.
Fundusz Wells Fargo zwrócił uwagę, że przegląd wyników rynkowych humanoidalnych robotów A-share Od 2022 r., Charakterystyka inwestycji tematycznych jest bardziej oczywista, postęp technologiczny liderów zagranicznych jest również głównym motorem rynku, a przyspieszony rozwój modeli AI, wprowadzenie polityki krajowej i wprowadzanie przedsiębiorstw jest również katalizatorem. Patrząc wstecz, masowa produkcja humanoidalnych robotów w 2025 r. Jest nieuchronna, a rynek trendów można się spodziewać, wśród których krajowy łańcuch przemysłowy związany z zagranicznymi liderami jest bardziej pewny, a tempo postępu technologicznego i masowej produkcji stanie się dwiema głównymi liniami trakcji rynku, a oczekiwana różnica wynika głównie z szybkiego rozwoju łańcucha przemysłowego. Jeśli chodzi o części, zaleca się zwrócenie uwagi na kluczowe linki o wysokiej wartości i barier technicznych, takich jak siłowniki i zręczne ręce.